Neinor levanta 225 M€ para financiar la OPA sobre Aedas

La promotora Neinor Homes ha lanzado y completado con éxito una colocación acelerada de acciones, captando 225 M€ para financiar la oferta pública de adquisición (OPA) sobre la totalidad de su competidora Aedas Homes. Como parte de la operación, Neinor emitirá 14.993.750 nuevas acciones ordinarias a un precio de 15,25 € por título, lo que representa una prima del +10% respecto a los niveles previos al anuncio de la OPA del 16 de junio de 2025.

Las nuevas acciones serán admitidas a negociación en las bolsas españolas y está previsto que se liquiden el próximo 30 de junio de 2025. Tras la emisión, el número total de acciones en circulación de Neinor se elevará a 89.962.501. Los tres principales accionistas de la compañía — Orion Capital, Stoneshield y ADAR—mantendrán una participación conjunta cercana al 60%, elevando el free float a aproximadamente 600 M€.

La colocación ha atraído una demanda excepcional por parte de inversores institucionales y una demanda total que superó los 1.200 M€. La colocación recibió un fuerte respaldo de inversores globales de alta calidad, con más del 80% de la asignación destinada a cuentas long-only, principalmente de España, Reino Unido y Estados Unidos.

Jordi Argemí, Deputy CEO y CFO de Neinor, afirmó: "Con esta transacción, esperamos duplicar aproximadamente nuestros beneficios en los próximos cinco años, aumentando el número de acciones en solo un 20% — una clara muestra del carácter acrecentador de la operación para nuestros accionistas. El mercado lo entendió perfectamente, como refleja el sólido comportamiento de nuestra acción desde el anuncio de la OPA. Esta ampliación refuerza nuestra fortaleza financiera, respalda un crecimiento disciplinado y nos posiciona para generar aún más valor en los próximos años. Con este paso, no solo financiamos una adquisición estratégica — estamos creando una de las principales plataformas inmobiliarias de Europa, centrada en la creación de valor a largo plazo para nuestros accionistas.”

Aedas Homes lidera la promoción de obra nueva en España con una cartera de unas 10.000 viviendas, de las que 3.490 unidades preveía entregar este año 2025. La compañíafinalizó el ejercicio 2023 -cerrado en marzo de 2024-, con unos ingresos de 1.144,7 M€, un beneficio de 109 M€ y una plantilla formada por más de 300 trabajadores.

Por su parte, Neinor Homes tiene actualmente en curso una cartera formada por 3.600 viviendas con entregas hasta 2027. La firma facturó 502,1 M€ durante el pasado 2024, con un resultado neto de 62,4 M y 300 empleados en plantilla.