El Consejo de la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV) ha autorizado, con fecha de 28 de marzo, "la oferta pública voluntaria de adquisición de acciones de Telepizza Group presentada por Tasty Bidco el día 21 de enero de 2019 y admitida a trámite el 8 de febrero de 2019, al entender ajustados sus términos a las normas vigentes y considerar suficiente el contenido del folleto explicativo presentado tras las últimas informaciones incorporadas con fecha 25 de marzo de 2019". El organismo explica que "la oferta se dirige al 100% del capital social de Telepizza Group, compuesto por 100.720.679 acciones, admitidas a negociación en las Bolsas de Valores de Barcelona, Bilbao, Madrid y Valencia e integradas en el Sistema de Interconexión Bursátil, excluyendo 28.770.862 acciones, representativas del 28,57% del capital que son del grupo oferente y han sido inmovilizadas. En consecuencia, la oferta se extiende de forma efectiva a la adquisición de 71.949.817 acciones de Telepizza Group, representativas del 71,43% del capital. La contraprestación ofrecida es de 6 € por acción, y ha sido fijada por el oferente de acuerdo con las reglas sobre precio equitativo contenidas en el artículo 9 del Real Decreto 1066/2007, de 27 de julio, sobre el régimen de las ofertas públicas de adquisición de valores". Por tanto, la operación se cifra en 431,7 M€. Por su parte, la acción de Telepizza ha cerrado el 28 de marzo a 6,26 €.
Recordemos que la compradora, Tasty Bidco, está íntegramente participada, de forma indirecta, por fondos, vehículos y cuentas gestionadas o asesoradas por KKR Credit Advisors y a través de una cadena de empresas luxemburguesas encabezada por Tasty Aggregator. Asimismo, participan en la operación, junto con KKR, otras sociedades de inversión vinculadas a Torreal Sociedad de Capital Riesgo (de Juan Abelló), J. Safra Group (del multimillonario de origen sirio-libanés Joseph Safra) y Artá Capital (de la familia March), que, según publica Expansión, se habrían comprometido a aportar unas cantidades máximas de 85 M€, 75 M€ y 40 M€, respectivamente. Además, según el mismo diario, el 14 de marzo se habría incorporado al grupo comprador Altamar Capital Partners, con hasta 10 M€.