Colonial ha desenredado finalmente la madeja. La inmobiliaria cotizada ha comunicado hoy a la CNMV el proceso de reestructuración de la deuda que incluye la entrada de diversos socios inversores en su capital. Así, la firma ha anunciado un aumento de capital dinerario por importe de hasta 1.000 M€ , con derecho de suscripción preferente, así como un aumento de capital adicional mediante conversión de créditos de hasta 500 M€ , que no se ejecutaría en caso de suscripción completa del anterior aumento. Para llevar a cabo esta inyección dineraria, Colonial tiene ya sobre la mesa tres ofertas de distintos inversores.

La principal es la ya anunciada por el grupo empresarial Villar Mir, propietario de OHL y de la promotora Espacio , entre otras muchas compañías. El holding planea invertir hasta 300 M€ en dicha ampliación, lo que le convertiría en el principal socio de Colonial , con una participación que se situaría entre el 25% y el 29,9%. Además, la sociedad colombiana de inversión Grupo Santo Domingo inyectaría 100 M€, cantidad idéntica a la que aportaría Amura Capital, vehículo de inversión de la andorrana Mora Banc Grup. El portafolio de Santo Domingo incluye a la cervecera SABMiller y compañías en los sectores de consumo, banca, energía, recursos naturales e inmobiliario.

Estas inversiones están sujetas a determinadas condiciones entre las que destaca que el precio de emisión del aumento de capital sea como máximo de 0,5 € por acción, ajustable a la baja en función de determinados parámetros. Asimismo, se establece la desconsolidación de la filial Asentia Project , la venta de un máximo del 20% de la participación de Colonial en la inmobiliaria francesa Sociètè Foncière Lyonnaise (SFL) y la refinanciación del préstamo sindicado de la firma, que asciende actualmente a 1.759 M€ y cuyo vencimiento está fijado para diciembre.

Con esta operación, Villar Mir haría buena su anunciada intención de convertirse en el socio de referencia de la firma patrimonialista y confirma su apuesta por el inmobiliario español . De hecho, el grupo está destinando otros 500 M para impulsar el complejo 'Canalejas', en el centro de Madrid. El grupo OHL obtuvo unas ventas consolidadas de 4.029,6 M€ durante 2012, de los que un 67% procedieron del exterior, y un ebitda de 1.052 M, con una plantilla de 19.821 trabajadores. El grupo cerró 2012 con una cartera de obra contratada por valor de 8.106,7 M, equivalente a 33 meses de actividad.

Mientras, Inmobiliaria Colonial registró unos ingresos de 225,29 M€ durante el pasado 2012, con 157 empleados. Actualmente en manos de la banca acreedora y con la losa de su abultada deuda financiera, la entrada de los nuevos socios supone un espaldarazo de importancia para el negocio de la compañía. De esta sociedad pende Asentia Project, sociedad en la que ha segregado todo el negocio promotor y de suelo , actividad calificada como discontinuada para el grupo y en venta. De hecho, la salida de esta filial del perímetro de consolidación es una de las condicionaes exigidas por los nuevos inversores para su entrada en el grupo cotizado. Asentia incluye al subgrupo 'Riofisa', gestor y promotor de centros comerciales, que en 2012 consiguió refinanciar los 355 M€ de su deuda.